Si tienes algo de dinero ahorrado y una hipoteca variable con el euríbor por encima del 3%, seguro que te has preguntado si merece la pena usar ese dinero para amortizar parte de la hipoteca. La respuesta corta es que, con tipos altos, suele compensar más que nunca, pero hay matices importantes.
Qué significa amortizar anticipadamente
Amortizar anticipadamente es adelantar dinero para reducir el capital pendiente de tu hipoteca, por encima de lo que te toca pagar cada mes. Puedes hacerlo de dos formas:
- Reduciendo cuota: el plazo se mantiene igual, pero pagas menos cada mes a partir de ese momento.
- Reduciendo plazo: la cuota mensual se mantiene igual, pero terminas de pagar la hipoteca antes.
Por qué compensa más con el euríbor alto
Cuando el euríbor está alto, cada euro que debes genera más intereses cada año. Si tu diferencial es de euríbor + 1% y el euríbor está al 3,22%, estás pagando un 4,22% de interés anual sobre el capital pendiente. Amortizar 5.000 € en ese momento te ahorra ese 4,22% de intereses sobre esos 5.000 € cada año que quede de hipoteca, algo que con el euríbor en negativo (como pasó en 2021) apenas suponía ahorro.
En otras palabras: cuanto más alto está el tipo de interés, más rentable es (en términos de ahorro seguro) amortizar hipoteca frente a, por ejemplo, dejar ese dinero en una cuenta que apenas da rentabilidad.
Reducir cuota o reducir plazo: ¿qué conviene más?
| Reducir cuota | Reducir plazo | |
|---|---|---|
| Qué cambia | Baja la cuota mensual | Se acorta el tiempo que queda de hipoteca |
| Ahorro total en intereses | Menor | Mayor |
| Mejora la liquidez mensual | Sí, de forma inmediata | No, la cuota sigue igual |
| Recomendado si… | Necesitas más margen cada mes | Puedes seguir pagando la misma cuota sin problema |
En términos puramente numéricos, reducir plazo casi siempre ahorra más intereses a largo plazo, porque terminas de pagar antes y dejas de generar intereses sobre ese capital muchos meses o años antes. Pero si lo que necesitas es aliviar tu economía mes a mes, reducir cuota tiene más sentido para ti, aunque el ahorro total en intereses sea menor.
Las comisiones por amortización anticipada
Desde la Ley 5/2019, las comisiones por amortizar anticipadamente están limitadas por ley:
| Tipo de hipoteca | Comisión máxima primeros 3-5 años | Comisión después |
|---|---|---|
| Hipoteca variable | 0,25% (primeros 3 años) o 0,15% (años 4º y 5º) | 0% a partir del 5º año |
| Hipoteca fija | 2% (primeros 10 años) | 1,5% a partir del 10º año |
Además, muchas hipotecas variables firmadas en los últimos años no tienen ninguna comisión por amortización anticipada, así que lo primero que debes hacer es revisar tu escritura o preguntar directamente a tu banco.
Un ejemplo con números
Elena tiene una hipoteca de 100.000 € pendientes, a 15 años, con euríbor + 1% (tipo actual del 4,22%). Decide amortizar 10.000 € de golpe.
Si elige reducir plazo, su hipoteca pasaría a terminarse unos 2 años y 3 meses antes, y el ahorro total en intereses durante toda la vida del préstamo rondaría los 5.200 €.
Si elige reducir cuota, su cuota mensual bajaría de unos 750 € a unos 675 €, un alivio de 75 € al mes, pero el ahorro total en intereses sería menor, en torno a 3.100 € durante toda la vida del préstamo, porque tarda más tiempo en beneficiarse del capital amortizado.
Puedes hacer esta comparación con tus propios datos en nuestra calculadora de subida de cuota, ajustando el capital pendiente tras la amortización.
Cuándo NO compensa amortizar
Amortizar no siempre es la mejor decisión, aunque el euríbor esté alto:
- Si te quedas sin colchón de ahorro para imprevistos (lo recomendable es mantener siempre entre 3 y 6 meses de gastos guardados).
- Si tienes otras deudas con un interés más alto que el de tu hipoteca (tarjetas de crédito, préstamos personales), que deberías priorizar.
- Si tu hipoteca tiene una comisión alta por amortización anticipada que reduce mucho el beneficio.
- Si prefieres invertir ese dinero en algo con una rentabilidad esperada claramente superior al tipo de interés de tu hipoteca, asumiendo el riesgo correspondiente.
Preguntas frecuentes
¿Puedo amortizar cualquier cantidad de dinero, por pequeña que sea?
Sí, la mayoría de bancos permiten amortizaciones parciales desde importes pequeños, aunque cada entidad puede fijar un mínimo, normalmente entre 300 € y 1.000 €.
¿Amortizar afecta a mi capacidad de pedir otro préstamo en el futuro?
Al revés: reduce tu nivel de endeudamiento, lo que normalmente mejora tu perfil de cara a futuras solicitudes de crédito.
¿Es mejor amortizar o invertir el dinero?
Depende del tipo de interés de tu hipoteca frente a la rentabilidad esperada de la inversión, y de tu tolerancia al riesgo. Amortizar es un «ahorro garantizado» al tipo de tu hipoteca; invertir puede dar más, pero no está garantizado.
¿Tengo que avisar al banco con antelación para amortizar?
Sí, normalmente se solicita con unos días de antelación y se firma un documento indicando si quieres reducir cuota o plazo.
Conclusión
Con el euríbor por encima del 3%, amortizar anticipadamente suele ser una de las decisiones financieras más rentables y seguras que puedes tomar, siempre que mantengas un colchón de ahorro y no tengas deudas más caras pendientes. Si puedes permitirte seguir pagando la misma cuota, reducir plazo maximiza el ahorro en intereses; si necesitas más margen mensual, reducir cuota te dará ese respiro. Revisa siempre las comisiones de tu contrato antes de decidir.
Última actualización: septiembre de 2026, con datos sobre comisiones máximas legales consultados en el Banco de España.